Анализ системы ипотечного кредитования в России

Страница 1

Материалы » Развитие ипотечного кредитования » Анализ системы ипотечного кредитования в России

Невозможность государства обеспечить основную часть населения жильём, а также недостаточный уровень доходов населения, не позволяющий приобретать квартиры самостоятельно, заставили чиновников задуматься над вопросами внедрения схем ипотечного кредитования.

Ипотечное кредитование в современной России начало развиваться во второй половине 90-х годов. В это время были приняты несколько законов, регламентирующих данную деятельность, разработаны программы кредитования. В то время они были очень далеки от совершенства, а в силу незначительной конкуренции среди банков в данном сегменте, отсутствовали стимулы их совершенствования.

В настоящее время ипотека регламентируется новыми основными нормативными актами [2-7].

Большое значение для создания ипотечного механизма в России имело образование в сентябре 1997 г. на государственной основе Агентства по ипотечному кредитованию как специализированного института вторичного ипотечного рынка на федеральном уровне. Непосредственной целью Агентства являются:

ü создание единых стандартов ипотечного жилищного кредитования;

ü обеспечение доступности ипотечных кредитов для широких слоев населения на всей территории России;

ü создание возможности рефинансирования для ипотечных кредиторов;

ü создание вторичного рынка для обязательств, обеспеченных ипотекой;

ü формирование рынка ипотечных ценных бумаг.

Деятельность Агентства через развитие сети региональных операторов должна охватить все регионы России, обеспечив, таким образом, возможность рационального перераспределения привлекаемых инвестиционных ресурсов и становления единого российского рынка ипотечного кредитования.

В целях формирования платёжеспособного спроса на жильё со стороны населения Агентством разработана и внедрена двухуровневая система ипотечного кредитования, предусматривающая рефинансирование Агентством кредитов, выдаваемых во всех регионах страны по единым стандартам. Стандарты разработаны Агентством на основании анализа и обобщения российского и зарубежного опыта ипотечного кредитования и включают в себя механизмы выдачи и рефинансирования ипотечных кредитов, типовые соглашения, а также требования ко всем участникам рынка (региональным операторам, банкам, оценочным, риэлторским и страховым компаниям).

Двухуровневая система рефинансирования, реализуемая Агентством, позволяет равномерно распределить риски между всеми участниками рынка. Важной составляющей этой системы является тесное взаимодействие с Администрациями субъектов РФ и их уполномоченными ипотечными операторами, с которыми Агентство заключает трехсторонние договоры.

Основными участниками ипотечного рынка являются Региональные операторы, банки - Первичные кредиторы, страховые, оценочные компании. В процессе рефинансирования ипотечных кредитов они осуществляют выполнение следующих функций:

- Банки - Первичные кредиторы осуществляют выдачу ипотечных кредитов и являются первичными владельцами стандартных закладных;

- Региональные операторы выкупают стандартные закладные у Банков - Первичных кредиторов и формируют пулы закладных для передачи Агентству;

- Агентство выкупает пулы стандартных закладных у Региональных операторов, и Первичных кредиторов, обеспеченные страховым покрытием и произведенной оценкой предмета ипотеки с целью выпуска эмиссионных ипотечных ценных бумаг.

- Страховые компании осуществляют обязательное страхование заемщика (страхование жизни и потери трудоспособности заемщика, предмета ипотеки)

- Оценочные компании - производят оценку рыночной стоимости предмета ипотеки на дату проведения оценки.

За десять лет существования ипотеки в РФ произошли значительные изменения: достаточно хорошо развились механизмы кредитования, на рынок вышло большое количество кредитных организаций (более 660), население привыкло жить в кредит и стало интересоваться ипотекой, инвесторы, желающие заработать на недвижимости, также проявили к ипотеке большой интерес.

Однако по-настоящему бурно ипотечное жилищное кредитование начало развиваться только в 2004 году. Динамика российского ипотечного рынка представлена на рисунке 2.8.

Рис. 2.8. Объёмы выдач кредитов на приобретение жилья по годам, млрд. руб.

Всего в 2003 г. в России было выдано 27 тыс. ипотечных кредитов, в 2004 г. – 46 тыс., в 2005 г. – 78 тыс., в 2006 г. – 206 тыс. [48].

Несмотря на значительный относительный прирост объёмов, рынок ипотечного кредитования в России невелик, а данные показатели обусловлены низким стартовым уровнем. К тому же, он отличается высокой степенью географической концентрации: на Москву и Московскую область приходится около 60 % продаж ипотечных кредитов [52].

Как показано на рис. 2.9 в России наблюдается уникальная ситуация: при том, что приватизировано более 70 % жилья, доля ипотеки в ВВП составляет лишь около 1 %., в то время как в Европейских странах этот показатель достигает 50 и более процентов [23.С.22].

Рекомендуемое:

Операции Национального Банка РК в национальной валюте
В 2006 году Национальный Банк осуществлял денежно-кредитную политику в соответствии с Основными направлениями денежно-кредитной политики на 2006–2008 годы. Для достижения цели по инфляции Национальный Банк проводил операции по изъятию избыточной ликвидности, основными из которых были выпуск краткос ...

Займы в центральном банке
Стоимость заимствования средств в центральном банке (ЦБ) определяется учетной ставкой. Учетная ставка (ставка рефинансирования) — это процентная ставка ЦБ по операциям кредитования коммерческих банков через рефинансирование их активных операций. Получение кредита от ЦБ рассматривается не как право, ...

Собственные ресурсы банка
Собственные ресурсы банка представляют собой банковский капитал и приравненные к нему статьи. Роль и величина собственного капитала коммерческих банков имеет особую специфику, отличающуюся от предприятий и организаций, занимающихся другими видами деятельности тем, что за счет собственного капитала ...